銀行業(yè)的市場(chǎng)約束研究.pdf

1、國(guó)際清算銀行在《新巴塞爾協(xié)議》中，把市場(chǎng)約束與最低資本要求(可視為官方監(jiān)管的代表)和銀行的內(nèi)部管理并列為銀行業(yè)穩(wěn)健的三大支柱，對(duì)于后二者大家都比較清楚，相對(duì)來說，市場(chǎng)約束對(duì)于我們還是一個(gè)比較新的概念。市場(chǎng)約束到底是什么?它與傳統(tǒng)的官方監(jiān)管和銀行自身的內(nèi)部控制有什么區(qū)別呢?為什么國(guó)際銀行界如此重視它?傳統(tǒng)的銀行監(jiān)管存在什么問題?為什么我國(guó)銀行業(yè)在監(jiān)管當(dāng)局進(jìn)一步加強(qiáng)監(jiān)管后，大案、要案仍然層出不窮呢?市場(chǎng)約束能給銀行業(yè)的穩(wěn)健帶來什么樣的作用呢

2、?正是帶著這一系列的問題作者開始關(guān)注市場(chǎng)約束這個(gè)新穎的銀行監(jiān)管理念。在資料的收集和對(duì)市場(chǎng)約束的認(rèn)識(shí)不斷深入的過程中，作者發(fā)現(xiàn)在我國(guó)引入市場(chǎng)約束，能有效地彌補(bǔ)官方監(jiān)管和銀行內(nèi)部控制管理的不足，降低我國(guó)銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)提高我國(guó)銀行業(yè)穩(wěn)健性具有十分重要的意義。 本文的研究思路：從國(guó)際銀行業(yè)將市場(chǎng)約束與最低資本要求和內(nèi)部管理并列為銀行業(yè)穩(wěn)健的三大支柱這個(gè)現(xiàn)實(shí)出發(fā)，從對(duì)市場(chǎng)約束的釋義入手，通過對(duì)市場(chǎng)約束經(jīng)濟(jì)理論依據(jù)的闡述，解釋為什么市場(chǎng)約

3、束越來越受到各國(guó)銀行監(jiān)管者的重視，并在此基礎(chǔ)之上對(duì)市場(chǎng)約束與官方監(jiān)管和銀行自身內(nèi)部控制進(jìn)行了深入的對(duì)比，得出只有三者相互結(jié)合，才能最大限度地降低銀行的風(fēng)險(xiǎn)，取得比較好的監(jiān)管效果的結(jié)論。隨后本文對(duì)市場(chǎng)約束發(fā)揮作用的機(jī)制、市場(chǎng)約束給銀行帶來的具體作用以及它發(fā)揮作用必須具備的基本條件做了比較完整的闡述。巴塞爾委員會(huì)是推動(dòng)市場(chǎng)約束在銀行業(yè)監(jiān)管實(shí)踐中運(yùn)用與發(fā)展的主要力量，新西蘭是世界上第一個(gè)比較完全意義上采用市場(chǎng)約束來進(jìn)行銀行監(jiān)管的國(guó)家，因而本文

4、在前一部分理論闡述的基礎(chǔ)之上，考察了市場(chǎng)約束在新西蘭、美國(guó)、新加坡銀行業(yè)監(jiān)管中的實(shí)踐情況，并對(duì)目前實(shí)踐情況的爭(zhēng)議做出了自己的評(píng)價(jià)。最后本文探討了市場(chǎng)約束在我國(guó)這樣一個(gè)發(fā)展中國(guó)家的銀行監(jiān)管中是否具有必要性、可行性以及存在的難點(diǎn)進(jìn)行了逐一分析，并對(duì)構(gòu)建我國(guó)銀行市場(chǎng)約束體系，利用市場(chǎng)約束力量來加強(qiáng)銀行業(yè)監(jiān)管提出了幾條建議。 本文共分六章。 第一章為前言，主要對(duì)本論文的選題背景和意義進(jìn)行了闡述，并進(jìn)行了相關(guān)研究的文獻(xiàn)回顧，包括市

5、場(chǎng)約束的理論研究綜述和實(shí)證研究綜述。最后對(duì)論文的主要結(jié)構(gòu)、研究方法和創(chuàng)新做出了闡述。 第二章為市場(chǎng)約束的概述，分為四節(jié)。第一節(jié)在對(duì)市場(chǎng)約束的定義進(jìn)行綜述的基礎(chǔ)上，給出了自己的定義，并指出市場(chǎng)約束的產(chǎn)生是由于目前的官方監(jiān)管存在著許多不足之處。第二節(jié)從經(jīng)濟(jì)學(xué)角度對(duì)市場(chǎng)約束的理論依據(jù)進(jìn)行了分析，闡述官方監(jiān)管存在缺陷的情況下銀行信息披露和市場(chǎng)約束的重要性。第三和第四節(jié)主要探討了市場(chǎng)約束與官方監(jiān)管和內(nèi)部控制的關(guān)系。 第三章為銀行業(yè)

6、市場(chǎng)約束的機(jī)制、功能和有效性的條件分析，分為三節(jié)。第一節(jié)討論了股權(quán)人、債權(quán)人、客戶制約和銀行業(yè)自律的作用機(jī)制。第二節(jié)闡述了銀行業(yè)市場(chǎng)約束的功能。第三節(jié)分析了有效的銀行業(yè)市場(chǎng)約束所需具備的條件。 第四章為國(guó)際銀行業(yè)市場(chǎng)約束的進(jìn)展和實(shí)踐，分為三節(jié)。第一節(jié)回顧了巴塞爾委員會(huì)關(guān)于推動(dòng)市場(chǎng)約束的進(jìn)程。第二節(jié)比較分析了市場(chǎng)約束在新西蘭、美國(guó)和新加坡的實(shí)踐。第三節(jié)在對(duì)國(guó)際銀行業(yè)市場(chǎng)約束進(jìn)行評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)上，指出國(guó)際銀行業(yè)市場(chǎng)約束實(shí)踐對(duì)我國(guó)的啟示。

7、 第五章為中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管中引入市場(chǎng)約束的現(xiàn)實(shí)情況分析，分為三節(jié)。第一節(jié)分析了中國(guó)銀行業(yè)引入市場(chǎng)約束的必要性。第二節(jié)對(duì)中國(guó)銀行業(yè)引入市場(chǎng)約束的可行性進(jìn)行了研究。第三節(jié)闡明了中國(guó)銀行業(yè)引入市場(chǎng)約束的難點(diǎn)。 第六章為中國(guó)銀行業(yè)市場(chǎng)約束體系的構(gòu)建，分為三節(jié)。第一節(jié)分析了如何建立一個(gè)行之有效的完善的信息披露制度，以促進(jìn)市場(chǎng)約束體系的構(gòu)建。第二節(jié)闡明了中國(guó)銀行業(yè)市場(chǎng)約束體系的構(gòu)建必須完善的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)性條件。第三節(jié)指出強(qiáng)化市場(chǎng)約束作