新巴塞爾協(xié)議框架下的東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管研究.pdf

1、2004年6月26日，十國集團(tuán)中央銀行和銀行監(jiān)管當(dāng)局簽署了《統(tǒng)一資本度量和資本標(biāo)準(zhǔn)——修訂框架》(通稱為新巴塞爾協(xié)議，BaselⅡ)。新協(xié)議代表了先進(jìn)的監(jiān)管理念和發(fā)達(dá)國家銀行逐漸完善的風(fēng)險管理實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，受到各國銀行業(yè)、監(jiān)管當(dāng)局和理論界的廣泛重視。但新協(xié)議主要考慮的是十國集團(tuán)的國際活躍銀行的需要，并且是在這些國家內(nèi)部通過談判達(dá)成一致的。新興經(jīng)濟(jì)體的銀行資本監(jiān)管有其特殊性，實(shí)施新協(xié)議可能會對新興經(jīng)濟(jì)體的銀行體系和宏觀經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生復(fù)雜的影響。東亞

2、新興經(jīng)濟(jì)體在經(jīng)歷了東亞金融危機(jī)后加強(qiáng)了銀行資本監(jiān)管，并且先后表示會與十國集團(tuán)同時或盡快實(shí)施新巴塞爾協(xié)議。該文在分析新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管特殊性、新協(xié)議對新興經(jīng)濟(jì)體產(chǎn)生特別影響的內(nèi)容、以及東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上，探討新協(xié)議對東亞新興經(jīng)濟(jì)體微觀層面和宏觀層面的影響，最后提出對我國銀行業(yè)資本監(jiān)管和管理的啟示以及我國應(yīng)采取的政策選擇。 全文共分六章： 第一章是導(dǎo)論。首先分析論文的研究意義，其次對國外相關(guān)理論和實(shí)證

3、文獻(xiàn)以及國內(nèi)的相關(guān)研究進(jìn)行了綜述，最后闡述該文的創(chuàng)新點(diǎn)和不足之處。 第二章概括了巴塞爾協(xié)議資本監(jiān)管框架的演進(jìn)，并探討了新協(xié)議三大支柱會對新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管產(chǎn)生特殊影響的內(nèi)容?，F(xiàn)有的對國際銀行業(yè)的監(jiān)管框架是在1988年巴塞爾協(xié)議框架下確立的。伴隨著其概念上的缺陷日益暴露以及監(jiān)管資本套利活動導(dǎo)致的資本監(jiān)管失效，引發(fā)了重新設(shè)計資本監(jiān)管框架的爭論。2004年6月26日通過的新巴塞爾協(xié)議引起了廣泛關(guān)注。由于新興經(jīng)濟(jì)體各類銀行的歷史、制

4、度因素以及宏觀經(jīng)濟(jì)的特殊性造成的銀行監(jiān)管困難，新興經(jīng)濟(jì)體實(shí)施銀行資本監(jiān)管有其特殊性。該文分析了新協(xié)議三大支柱會對新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管產(chǎn)生特殊影響的內(nèi)容。 第三章探討東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管的現(xiàn)狀與面臨的選擇。如果東亞新興經(jīng)濟(jì)體不接受巴塞爾委員會的建議，它要么保留現(xiàn)有監(jiān)管，要么尋求其它選擇。該文在分析東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本監(jiān)管現(xiàn)狀的基礎(chǔ)上，指出新興經(jīng)濟(jì)體有四項(xiàng)可能選擇，分別分析了其可行性?，F(xiàn)實(shí)當(dāng)中東亞新興經(jīng)濟(jì)體對新協(xié)議提出了自

5、己的意見，并做出了符合自己現(xiàn)狀的選擇。 第四章從微觀層面分析實(shí)施新巴塞爾協(xié)議對東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行行為的影響，分別研究了資本監(jiān)管影響銀行資本金、銀行風(fēng)險的原理和監(jiān)管資本套利的原理，分析資本監(jiān)管對東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本金和銀行風(fēng)險行為的影響，進(jìn)而指出新巴塞爾協(xié)議框架下東亞新興經(jīng)濟(jì)體銀行資本金和銀行風(fēng)險行為的可能變化。其后研究監(jiān)管資本套利行為對銀行的積極和消極影響，并且預(yù)期了在新巴塞爾協(xié)議框架下監(jiān)管資本套利活動的可能變化。 第

6、五章從宏觀層面分析實(shí)施新巴塞爾協(xié)議對東亞新興經(jīng)濟(jì)體宏觀經(jīng)濟(jì)的影響。首先分析了銀行資本監(jiān)管影響新興經(jīng)濟(jì)體宏觀經(jīng)濟(jì)的原理；其次對東亞新興經(jīng)濟(jì)體實(shí)施資本監(jiān)管對銀行信貸規(guī)模的影響，以及信貸規(guī)模對GDP的影響進(jìn)行實(shí)證分析，接著指出新協(xié)議對東亞新興經(jīng)濟(jì)體的宏觀經(jīng)濟(jì)含義，包括靜態(tài)含義和動態(tài)含義；最后對新巴塞爾協(xié)議可能會對東亞國家宏觀經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生的影響進(jìn)行了分析，指出由于新興經(jīng)濟(jì)體存在特有的過度銀行化現(xiàn)象，使得新巴塞爾協(xié)議對東亞新興經(jīng)濟(jì)體有更強(qiáng)的親周期性。