商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展歷程回顧

1、1商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展歷程回顧摘要流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理在商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)中起著舉足輕重的作用是世界各國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理研究領(lǐng)域中的重點(diǎn)和難點(diǎn)之一本文皆在對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性管理的發(fā)展歷程進(jìn)行回顧總結(jié)推動(dòng)管理方法更進(jìn)一步完善關(guān)鍵詞流動(dòng)性流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)展一、引言商業(yè)銀行的流動(dòng)性是指商業(yè)銀行滿足存款人提取現(xiàn)金、支付到期債務(wù)和借款人正常貸款需求的能力流動(dòng)性是銀行的生命線一旦一家銀行發(fā)生嚴(yán)重的流動(dòng)性危機(jī)就可能導(dǎo)致銀行破產(chǎn)倒閉流動(dòng)性不僅直接決定著單個(gè)銀行的安

2、危存亡對(duì)金融系統(tǒng)乃至整個(gè)國(guó)家甚至全球的經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定都至關(guān)重要在1997年爆發(fā)的亞洲金融危機(jī)中泰國(guó)、馬來西亞、菲律賓等國(guó)家都發(fā)生了流動(dòng)性危機(jī)迫使大批銀行倒閉清算以致引發(fā)了一場(chǎng)波及全球諸多國(guó)家和地區(qū)的金融危機(jī)由此可見3相對(duì)的一旦遇到嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)衰退即使是短期貸款也可能無法收回1930年代大蕭條時(shí)期大量銀行就是由于存戶擠提和貸款無法收回而倒閉(2)資產(chǎn)轉(zhuǎn)換理論1930年代大蕭條后隨著金融市場(chǎng)不斷發(fā)展資產(chǎn)轉(zhuǎn)換理論開始流行這種理論強(qiáng)調(diào)銀行需要在資產(chǎn)負(fù)債

3、表中保持一定的具有流動(dòng)性的非現(xiàn)金資產(chǎn)為流動(dòng)性需求做準(zhǔn)備當(dāng)銀行的流動(dòng)性需求超過銀行所持現(xiàn)金時(shí)可將這部分資產(chǎn)迅速變現(xiàn)以保證其償付能力資產(chǎn)轉(zhuǎn)換理論突破了商業(yè)貸款理論對(duì)銀行資金運(yùn)用的限制在保持流動(dòng)性的同時(shí)增加了盈利性但也有其缺陷一是持有過多的流動(dòng)性資產(chǎn)不利于銀行盈利能力的發(fā)揮；二是變現(xiàn)流動(dòng)資產(chǎn)的能力受到外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響最終也可能影響到流動(dòng)性預(yù)期目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)(3)預(yù)期收入理論二戰(zhàn)后西方各國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇發(fā)展產(chǎn)生了以固定資產(chǎn)投資為主的長(zhǎng)期性資金需求在此背