論我國(guó)金融控股公司的風(fēng)險(xiǎn)及防范對(duì)策.pdf

1、當(dāng)今世界,經(jīng)濟(jì)全球化的趨勢(shì)日益凸顯,金融自由化程度不斷提高,金融業(yè)的創(chuàng)新日益增多,金融控股公司成為一種新興的金融運(yùn)作模式,在世界范圍內(nèi)蓬勃發(fā)展。20世紀(jì)80年代以前,各國(guó)的金融業(yè)經(jīng)營(yíng)普遍采取的都是分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制。隨著金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的變化,金融市場(chǎng)的國(guó)際化趨勢(shì)更加明顯,單一的金融企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力明顯不足,而采取綜合經(jīng)營(yíng)的金融企業(yè)在競(jìng)爭(zhēng)中處于優(yōu)勢(shì)地位。20世紀(jì)末,在國(guó)際形勢(shì)的壓力下,實(shí)行分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制的國(guó)家意識(shí)到只有改革傳統(tǒng)的金融經(jīng)營(yíng)體制才能不遭受被

2、國(guó)際市場(chǎng)淘汰的厄運(yùn)。而如何改革、如何在“安全”與“效率”間找到平衡點(diǎn),成為實(shí)行分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制的國(guó)家面臨的巨大挑戰(zhàn)。
　　 我國(guó)目前仍是推行金融分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制的國(guó)家,單一經(jīng)營(yíng)的金融企業(yè)缺乏國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力,金融控股公司的產(chǎn)生和興起彌補(bǔ)了金融分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制的缺陷,一方面提高了我國(guó)金融業(yè)在國(guó)際市場(chǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力和金融創(chuàng)新能力,另一方面金融控股公司形式實(shí)現(xiàn)了金融業(yè)的規(guī)模經(jīng)濟(jì)、范圍經(jīng)濟(jì)和協(xié)同效應(yīng),是我國(guó)金融業(yè)由分業(yè)經(jīng)營(yíng)向綜合經(jīng)營(yíng)過(guò)渡的必然選擇。
　

3、　 我國(guó)現(xiàn)在已經(jīng)存在各種形式的金融控股公司,但還沒(méi)有關(guān)于金融控股公司的專(zhuān)門(mén)立法。由于金融控股公司通常從事多種金融業(yè)務(wù),規(guī)模較大、經(jīng)營(yíng)范圍較廣,對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)起著舉足輕重的作用,其產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)也具有特殊性。一旦發(fā)生風(fēng)險(xiǎn),極易危機(jī)國(guó)家金融業(yè)安全與穩(wěn)定。因此,探究金融控股公司的風(fēng)險(xiǎn)及防范風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策具有重要意義。
　　 我國(guó)金融控股公司的風(fēng)險(xiǎn)一部分來(lái)自它的自身內(nèi)部,一部分來(lái)自外部,其風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策是一個(gè)多層面的復(fù)雜體系,需要內(nèi)外結(jié)合起來(lái)才能更

4、好的進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)防范。本文針對(duì)金融控股公司容易產(chǎn)生的特殊風(fēng)險(xiǎn),重點(diǎn)對(duì)這些風(fēng)險(xiǎn)的防范措施進(jìn)行了探討。其中介紹了一些發(fā)達(dá)國(guó)家金融經(jīng)營(yíng)的成功經(jīng)驗(yàn),對(duì)我國(guó)金融控股公司風(fēng)險(xiǎn)的防范起到了借鑒作用。
　　 本文結(jié)構(gòu)包括前言、正文、結(jié)束語(yǔ)二二部分,正文共分三章,主要內(nèi)容如下:
　　 第一章論述了金融控股公司的涵義及金融經(jīng)營(yíng)體制的比較。首先對(duì)金融控股公司的概念、泫律特征和分類(lèi)進(jìn)行分析,對(duì)分業(yè)經(jīng)營(yíng)和綜合經(jīng)營(yíng)兩種金融經(jīng)營(yíng)體制進(jìn)行了界定和比較,分別

5、論述了兩種體制的各自特征,進(jìn)一步對(duì)綜合經(jīng)營(yíng)的組織形式類(lèi)型進(jìn)行了比較,并對(duì)三種綜合經(jīng)營(yíng)模式進(jìn)行了評(píng)價(jià)。并分析了域外部分國(guó)家金融體制的發(fā)展歷史及我國(guó)金融體制的變遷,根據(jù)我國(guó)國(guó)情分析實(shí)行金融綜合經(jīng)營(yíng)體制的條件和為什么要選擇金融控股公司模式及論述了我國(guó)金融控股公司的發(fā)展現(xiàn)狀。
　　 第二章對(duì)我國(guó)金融控股公司的特殊風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了論述。這些風(fēng)險(xiǎn)包括:市場(chǎng)準(zhǔn)入與退出的風(fēng)險(xiǎn)、監(jiān)管體制的風(fēng)險(xiǎn)、資本重復(fù)計(jì)算的風(fēng)險(xiǎn)、外部利益沖突風(fēng)險(xiǎn)、內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)、內(nèi)

6、部利益沖突風(fēng)險(xiǎn)、壟斷的風(fēng)險(xiǎn)。
　　 第三章是本文的重點(diǎn),論述了我國(guó)金融控股公司的風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策。將金融控股公司的風(fēng)險(xiǎn)分為內(nèi)部和外部風(fēng)險(xiǎn),在保證安全與效率平衡的基礎(chǔ)上尋找風(fēng)險(xiǎn)治理的手段。第一節(jié)論述了外部風(fēng)險(xiǎn)的防范措施,具體分為我國(guó)市場(chǎng)準(zhǔn)入與退出制度的風(fēng)險(xiǎn)控制措施、資本監(jiān)管中的風(fēng)險(xiǎn)防范、監(jiān)管體制不合理引致的風(fēng)險(xiǎn)及改善。第二節(jié)論述了內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)的防范措施,分別為我國(guó)金融防火墻制度的構(gòu)建、內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易的的法律對(duì)策、加重責(zé)任制度的構(gòu)建。