基于VaR的商業(yè)銀行資本優(yōu)化研究.pdf

1、隨著中國加入WTO，外資銀行大量涌入為中國商業(yè)銀行的經(jīng)營和發(fā)展帶來了前所未有的經(jīng)營壓力；同時，隨著中國商業(yè)銀行融入世界金融市場，其面臨的經(jīng)營不確定性越來越大。2004年巴塞爾協(xié)議認(rèn)為資本是公眾信心的保證，也是抵御風(fēng)險(xiǎn)的最后防線，并規(guī)定商業(yè)銀行最低資本充足率為8％，核心資本充足率為4％。但是不同的商業(yè)銀行，其面臨的風(fēng)險(xiǎn)有很大的差異。以合理有效的方式進(jìn)行商業(yè)銀行資本優(yōu)化，保證商業(yè)銀行在滿足最低資本約束條件下獲得最大收益已經(jīng)成為我國商業(yè)銀行目

2、前面臨的主要問題。
　　 本文從量化風(fēng)險(xiǎn)角度出發(fā)，基于風(fēng)險(xiǎn)管理約束的思路，對商業(yè)銀行的最低資本量和最優(yōu)資本量進(jìn)行優(yōu)化研究。本研究分為五個部分：第一章，介紹選題背景及意義；綜述國內(nèi)外學(xué)者對相關(guān)理論的研究現(xiàn)狀、論文的研究思路及創(chuàng)新之處。第二章，分析基于風(fēng)險(xiǎn)管理的銀行資本優(yōu)化的理論基礎(chǔ)。界定相關(guān)概念、銀行資本的作用和優(yōu)化的目標(biāo)，建立基于VaR的銀行資本優(yōu)化理論框架。第三章，建立基于VaR的銀行資本優(yōu)化靜態(tài)修正模型。計(jì)算商業(yè)銀行VaR時