試論有限責任公司股權轉讓中出現的問題及應對.pdf

1、近幾年，隨著新《公司法》的頒布施行，公司特別是有限責任公司的股權問題已經成為社會關注的焦點問題，而這其中有尤以股權轉讓問題較為突出。我國多數公司股權結構以絕對集中或相對集中為主流形態(tài)。股權的集中度偏高，大股東轉讓股權時利用法律漏洞隱瞞信息、惡意串通等情況時有發(fā)生，極易造成對中小股東、公司債權人等其他利益相關者利益的侵害，這些狀況極大地妨礙了我國公司的治理效率。因此，要提高公司的治理效率，一方面要鼓勵能促進優(yōu)化組合的股權轉讓行為，另一方面

2、要完善相關法律，對股權轉讓進行合理規(guī)制，以實現保障股權轉讓的流暢性與保護相關者利益的統一。但在實踐中相關法律存在原則性強、可操作性差的問題，導致在認定股權轉讓效力時尺度不一。盡管2005年修訂的新《公司法》對有限責任公司股權轉讓部分進行了補充完善，但總體而言，仍存在一定的缺陷，因此有對有限責任公司股權轉讓問題進行理論研究的必要。 本文采用逐層推進的方式，先從分析有限責任公司的股權及股權轉讓入手，然后從實證的角度，針對實踐中有限責

3、任公司股權轉讓中存在的諸多問題這一現實困境，圍繞如何解決這些問題展開論述并提出建議。論文的基本構架分為四個部分： 第一部分——有限責任公司的股權與股權轉讓。對有限責任公司的沿革與地位作簡要介紹，并對股權的含義及對股權基礎的認定加以詳細闡述，然后對股權依據內容、性質、行使方式分為三類作進一步說明，在此基礎上提出了股權轉讓的內涵及特點。再通過總結我國關于有限責任公司股權轉讓的立法現狀，引出了研究股權轉讓的社會價值及重要意義。

4、 第二部分——有限責任公司股權轉讓的構成要件及法律效力。首先簡要論述了股東之間轉讓股權的構成要件，由于我國相關法律對于股東內部相互轉讓股權規(guī)定的比較明確，故不以此作為重點；然后重點展開闡述了股東向股東以外第三人轉讓股權的構成要件，主要包括：1、公司依法成立2、轉讓方具有股東資格3、受讓方不具有法律規(guī)定的特定身份4、股權轉讓的方式符合法律規(guī)定5、不存在惡意串通或者以欺詐、脅迫手段簽訂合同，損害國家、集體或者第三人的利益。最后對股權轉讓將產

5、生的法律效力進行說明。 第三部分——有限責任公司股權轉讓中出現的問題及諸觀點分析。這是本文的重點。在此部分中運用實證分析的方法，列舉了實踐中常見的六類爭議的問題：存在瑕疵出資的股權轉讓、轉讓部分股權權能的股權轉讓、侵犯股東優(yōu)先認購權的股權轉讓、未辦理變更登記手續(xù)的股權轉讓、違反公司章程限制股權轉讓約定的股權轉讓、股權的非協議轉讓問題，并對其成因進行分析，列舉了學術界的一些觀點；同時從其含義、表現形式兩個方面詳細展開論述。

6、 第四部分——提出了有限責任公司股權轉讓中問題解決的路徑。這是本文的難點。筆者在法理學分析基礎上，針對上一部分提出的問題在實踐中如何操作才能取得最佳效果進行逐個分析，并提出建議：一、建議增加規(guī)定瑕疵股權轉讓中過錯方的補充賠償責任；二、應當對轉讓部分股權權能的條件作單獨規(guī)定；三、應當對股權轉讓的程序、價格規(guī)則進行細化，以保護其他股東的優(yōu)先認購權；四、建議完善與股權轉讓相關的登記制度；五、由于新《公司法》對公司章程的效力規(guī)定過于絕對化，因此