信息披露中中小投資者保護(hù)問題研究.pdf

1、北京化工大學(xué)學(xué)位論文原創(chuàng)性聲明本人鄭重聲明：所呈交的學(xué)位論文，是本人在導(dǎo)師的指導(dǎo)下，獨(dú)立進(jìn)行研究工作所取得的成果。除文中已經(jīng)注明引用的內(nèi)容外，本論文不含任何其他個(gè)人或集體已經(jīng)發(fā)表或撰寫過的作品成果。對(duì)本文的研究做出重要貢獻(xiàn)的個(gè)人和集體，均已在文中以明確方式標(biāo)明。本人完全意識(shí)到本聲明的法律結(jié)果由本人承擔(dān)。作者簽名：氅壟，』&日期：鹼叢!上!之關(guān)于論文使用授權(quán)的說明學(xué)位論文作者完全了解北京化工大學(xué)有關(guān)保留和使用學(xué)位論文的規(guī)定，即：研究生在校

2、攻讀學(xué)位期間論文工作的知識(shí)產(chǎn)權(quán)單位屬北京化工大學(xué)。學(xué)校有權(quán)保留并向國家有關(guān)部門或機(jī)構(gòu)送交論文的復(fù)印件和磁盤，允許學(xué)位論文被查閱和借閱；學(xué)?？梢怨紝W(xué)位論文的全部或部分內(nèi)容，可以允許采用影印、縮印或其它復(fù)制手段保存、匯編學(xué)位論文?？谡撐臅翰还_(或保密)注釋：本學(xué)位論文屬于暫不公開(或保密)范圍，在』L年解密后適用本授權(quán)書。／呀非暫不公開(或保密)論文注釋：本學(xué)位論文不屬于暫不公開(或保密)范圍，適用本授權(quán)書。作者簽名：導(dǎo)師簽名：丟))打

3、夕日期：絲止至：丑日期：絲叢，篁。習(xí)摘要信息披露中中小投資者保護(hù)問題研究摘要證券市場“三公原則”中的公開原則是證券市場運(yùn)行的首要保障，其要求是信息公開，即證券信息的初期披露和持續(xù)披露。信息披露制度是連接上市公司與投資者之間的橋梁，其創(chuàng)設(shè)的根本目的在于保護(hù)廣大投資者的知情權(quán)，進(jìn)而維護(hù)投資者的切身利益。從我國現(xiàn)階段的證券市場運(yùn)行的實(shí)際情況來看信息披露違規(guī)情況較多，嚴(yán)重侵害了投資者的合法利益，特別是廣大中小投資者的合法利益。其重要原因就在于目

4、前我國信息信息披露法律制度存在較多缺陷，信息披露難以做到充分的“公開、公平、公正”。此外，由于我國目前涉及中小投資者保護(hù)的相關(guān)法律法規(guī)并不健全，也造成了中小投資者難以運(yùn)用法律的武器來維護(hù)自己的權(quán)利，彌補(bǔ)其受到的損失。美國在信息披露立法方面方面非常成熟，為廣大的中小投資者提供了極為健全的司法救濟(jì)救。鑒于此，本文將對(duì)我國信息披露中中小投資者保護(hù)問題進(jìn)行相關(guān)研究分析，并對(duì)比研究中美信息披露救濟(jì)法律制度，以找到我國在中小投資者保護(hù)方面法律制度的

5、不足，進(jìn)而提出合理的建議：第一部分主要介紹了信息披露制度的概念和基本原則，并對(duì)證券市場中小投資者的概念、基本特點(diǎn)以及對(duì)其保護(hù)的必要性作了深入分析。隨后探討了信息披露與中小投資者保護(hù)的關(guān)系，明確了信息披露制度是連接上市公司與中小投資者之間的橋梁，發(fā)揮著保護(hù)中小投資者的作用，信息披露與中小投資者保護(hù)共同維護(hù)著證券資本市場的發(fā)展。第二部分主要對(duì)我國信息披露違規(guī)侵害中小投資者利益問題進(jìn)行了實(shí)證研究，通過案例研究和數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析的研究方法，論證目前

6、我國信息披露違規(guī)侵害中小利益的情況較為突出，并進(jìn)～步分析了中小投資者權(quán)利受侵害的具體情況。第三部分主要分析了我國信息披露中中小投資者在尋求民事救濟(jì)時(shí)所面臨的主要問題，并分別分析了目前我國中小投資者民事訴訟救濟(jì)制度存在的主要缺陷和我國中小投資者民事非訴訟救濟(jì)制度存在的主要缺陷。第四部分主要對(duì)比研究了中美信息披露救濟(jì)法律制度。首先介紹了美國證券集團(tuán)訴訟制度，并對(duì)美國證券集團(tuán)訴訟制度進(jìn)行評(píng)析：其次介紹了美國證券非訴訟救濟(jì)法律制度，并深度評(píng)析了