基于神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR的中國銀行匯率風險管理優(yōu)化研究.pdf

1、本文在對神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR方法的應(yīng)用及實現(xiàn)進行詳細介紹的基礎(chǔ)上，討論了應(yīng)用神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR對中國銀行匯率風險管理進行優(yōu)化的可行性，形成一套具有一定實際意義的風險管理優(yōu)化方案。
　　本文首先對文中所采用的兩個風險管理模型進行了介紹。在對神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型進行介紹時，選取了2009年12月31日至2013年3月1日共760個人民幣對美元中間價作為樣本，利用MATLAB軟件建立神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型，通過建立模型、訓練模型、測試模型等三個步驟實現(xiàn)

2、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型對外匯中間價的預測，獲得的測試結(jié)果與實際數(shù)據(jù)基本吻合，證明了神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型在匯率預測方面具有較高的準確度。在對VAR方法進行介紹時，選取2009年12月31日至2013年1月4日共724個交易日人民幣對美元外匯中間價作為實證樣本，采用報酬率計算公式為預測公式，獲得資產(chǎn)組合價值分布圖，最后以99％的置信區(qū)間獲得VAR數(shù)值，經(jīng)過以上四個步驟實現(xiàn)VAR的測算。
　　在完成對神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR實現(xiàn)的介紹基礎(chǔ)上，從風險管理組織架

3、構(gòu)、外匯交易市場風險管理、外匯交易操作風險管理等三個角度，對中國銀行現(xiàn)行的外匯風險管理系統(tǒng)進行詳細分析，并利用神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR從以上三個角度對中國銀行風險管理進行適用性分析，得出神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR對中國銀行風險管理的優(yōu)化具有適用性的結(jié)論。在以上評價的基礎(chǔ)上，將神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型與VAR與中國銀行風險管理現(xiàn)狀相結(jié)合，從中國銀行風險管理組織架構(gòu)、市場風險管理、操作風險管理三個方面進行優(yōu)化，與原有風險管理管理系統(tǒng)進行對比，優(yōu)化后的風險管理系統(tǒng)