基于信息噪音的審計信息質(zhì)量研究.pdf

1、本文認(rèn)為，審計活動的根本目的是向各相關(guān)方面提供有關(guān)被審計企業(yè)狀況的信息，由于各種影響因素的存在，審計信息可能會存在噪音，導(dǎo)致信息質(zhì)量的下降。本文從信息及噪音的基本概念入手，研究審計信息及信息噪音相關(guān)理論，并就當(dāng)前我國證券市場審計的信息質(zhì)量與噪音問題進(jìn)行初步的實證研究。
　　基于信息的含義，可以將審計信息定義為：審計人員依據(jù)一定的標(biāo)準(zhǔn)，通過一定的工作程序，對被審計企業(yè)財務(wù)及其他相關(guān)情況進(jìn)行審查后向有關(guān)方面提供的一種關(guān)于企業(yè)狀況的信息

2、，該信息可以使相關(guān)信息使用者據(jù)以做出正確的相關(guān)決策。基于這一定義，審計信息的內(nèi)涵應(yīng)包括審計意見信息以及審計報告后附的已審經(jīng)濟(jì)信息。
　　通過對比當(dāng)前關(guān)于審計質(zhì)量的各種定義，本文認(rèn)為審計信息質(zhì)量與審計質(zhì)量是辯證統(tǒng)一的概念，審計質(zhì)量是審計信息質(zhì)量的核心要素，審計信息質(zhì)量是審計質(zhì)量的外在表現(xiàn)。審計信息質(zhì)量的衡量標(biāo)準(zhǔn)包括決策有用性、相關(guān)性、真實性、公正性和明晰性，其中決策有用性是最高標(biāo)準(zhǔn)，相關(guān)性、真實性、公正性和明晰性是決策有用性的支撐，

3、它們共同構(gòu)成審計信息質(zhì)量的評價體系。
　　信息噪音是信息產(chǎn)生與傳遞過程中的非正常情況，可以將審計信息噪音定義為審計信息在產(chǎn)生及傳遞過程中由于非正常因素的干擾而產(chǎn)生的與客觀狀況的背離和扭曲，這種背離和扭曲會影響到審計信息使用者準(zhǔn)確判斷被審計企業(yè)的財務(wù)及其他相關(guān)狀況，進(jìn)而誤導(dǎo)其相關(guān)決策。審計信息噪音的存在會導(dǎo)致審計信息的本來面目被扭曲，降低審計信息的質(zhì)量。審計信息噪音包括相關(guān)性噪音、真實性噪音、公正性噪音和明晰性噪音四種表現(xiàn)形式，要降

4、低信息噪音，提高審計信息質(zhì)量，應(yīng)從上述四個方面分析其產(chǎn)生原因并采取針對措施。
　　通過選取滬深兩市2005年度被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計意見的企業(yè)及其配對企業(yè)作為樣本，采用超額收益對比分析及超額收益多元回歸兩種方法對審計意見公布后的市場反應(yīng)進(jìn)行實證檢驗。超額收益對比分析結(jié)果表明，在（-9，6）的窗口期內(nèi)，非標(biāo)準(zhǔn)審計意見的市場反應(yīng)與標(biāo)準(zhǔn)審計意見的市場反應(yīng)有顯著差異，且非標(biāo)準(zhǔn)審計意見的日平均超額收益率顯著小于零，累計平均超額收益率持續(xù)下降，超出

5、這一窗口期則各項差異不明顯，存在信息噪音；超額收益多元回歸結(jié)果表明，非標(biāo)準(zhǔn)審計意見與超額收益率增量有顯著的負(fù)相關(guān)性。綜合兩種方法的檢驗結(jié)果，表明當(dāng)前我國證券市場對于非標(biāo)準(zhǔn)審計意見具有較強(qiáng)的負(fù)反應(yīng)，從而說明從投資者角度看，我國證券市場非標(biāo)準(zhǔn)審計意見所提供的審計信息具有決策有用性，其信息噪音較小，信息質(zhì)量值得信賴。
　　由于本人水平有限，加之審計信息質(zhì)量及信息噪音的衡量是一個非常復(fù)雜的問題，本文所進(jìn)行的理論分析及實證研究只是一種初步嘗