現(xiàn)金流量分析與預(yù)測在YZ公司的應(yīng)用.pdf

1、“現(xiàn)金流”對于企業(yè)的作用，正如“血液”對于人體生命的作用，它決定了企業(yè)能否健康生存，正常運轉(zhuǎn)和持續(xù)發(fā)展。因而企業(yè)愈加關(guān)注現(xiàn)金流量信息的分析與預(yù)測也就成為必然。但是，由于很多企業(yè)未充分認(rèn)識現(xiàn)金流量表的作用，或沒有掌握利用現(xiàn)金流信息為決策提供支持的技能，因此制約了現(xiàn)金流信息充分發(fā)揮功效，尤其是中小企業(yè)。本文以Yz公司為研究對象，著力探討現(xiàn)金流量分析與預(yù)測在該企業(yè)的應(yīng)用，期望為YZ公司充分發(fā)揮財務(wù)管理的職能提供指導(dǎo)性幫助，促進(jìn)其抓住機遇迎接挑

2、戰(zhàn)，也希望為同類公司提供借鑒。 本文以企業(yè)現(xiàn)金流運行的起點與歸宿為視角，經(jīng)過文獻(xiàn)研究，發(fā)現(xiàn)YZ公司現(xiàn)金流管理不到位的關(guān)鍵原因之一是，職能管理者沒有切實將現(xiàn)金流量分析與預(yù)測的功能發(fā)揮出來。因此，本文在概括分析現(xiàn)金流量管理相關(guān)概念、理論和方法的基礎(chǔ)上，以其服務(wù)于公司風(fēng)險防范為導(dǎo)向，提出圍繞公司現(xiàn)金流運行特征，分析與預(yù)測現(xiàn)金流對企業(yè)經(jīng)營決策活動產(chǎn)生的影響。 1.基于現(xiàn)金流量表對公司的營業(yè)、投資和籌資活動進(jìn)行了多角度的分析，發(fā)現(xiàn)

3、了企業(yè)經(jīng)營中隱含的風(fēng)險，即公司獲現(xiàn)能力與收益質(zhì)量不高，影響穩(wěn)步發(fā)展，并為之構(gòu)建了現(xiàn)金流量表分析指標(biāo)體系。 2.對Yz公司己投資的A新項目和S重置項目的現(xiàn)金流重新進(jìn)行了詳細(xì)分析，論證了原投資決策使用方法不當(dāng)導(dǎo)致的錯誤決策，以及給企業(yè)帶來的損失，表明如果當(dāng)初的分析與預(yù)測到位可避免損失的發(fā)生，為防范風(fēng)險做出貢獻(xiàn)。 3.是運用現(xiàn)金流預(yù)測方法，為YZ公司未來年度的融資需求、資金安排做了分析和預(yù)測，嘗試探討了借助可持續(xù)增長率的方法，