證券分析師跟進(jìn)會(huì)影響審計(jì)師風(fēng)險(xiǎn)判斷行為嗎？——基于盈余管理視角.pdf

1、證券分析師跟進(jìn)會(huì)影響審計(jì)師風(fēng)險(xiǎn)判斷行為嗎一基于盈余管理視角DoesAnalystFollowingInfluenceAuditorBehaviorBasedontheearningmanagementidentification學(xué)號(hào)：至!曼】2Q2Q!Q墮摘要摘要2015年對(duì)于中國(guó)資本市場(chǎng)而言是特別的一年，中國(guó)股市經(jīng)歷了自資本市場(chǎng)建立以來(lái)歷史罕見(jiàn)的異常波動(dòng)，吸引著數(shù)以萬(wàn)計(jì)的投資者的視線，政府部門(mén)、證券監(jiān)督部門(mén)和各類(lèi)學(xué)者都紛紛出謀劃策提供

2、政策建議，以避免出現(xiàn)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。證券分析師在資本市場(chǎng)中具有不可替代的優(yōu)勢(shì)，主要是因?yàn)樽C券分析師獨(dú)立第三方的中介角色和自身具有財(cái)務(wù)，經(jīng)濟(jì)、金融專業(yè)技能和行業(yè)專長(zhǎng)的知識(shí)。首先，證券分析師可以去調(diào)研、走訪上市公司，還可以和上市公司的高級(jí)管理人員交流咨詢，通過(guò)不同的渠道獲取上市公司除正常披露信息之外的一些信息，充當(dāng)“信息發(fā)現(xiàn)者”的角色；其次，證券分析師利用自身扎實(shí)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、經(jīng)濟(jì)金融方面的專業(yè)技能去解讀、挖掘上市公司披露的財(cái)務(wù)年報(bào)，重大事項(xiàng)

3、內(nèi)含的重要信息，向投資者等利益相關(guān)主體發(fā)布研究報(bào)告，充當(dāng)“信息解讀者”的角色；證券分析師的工作成果基本上都是以研究報(bào)告，股票評(píng)級(jí)報(bào)告，盈利預(yù)測(cè)報(bào)告等形式通過(guò)電視，互聯(lián)網(wǎng)、社交平臺(tái)(微信，微博等)大眾傳播平臺(tái)向投資者、審計(jì)師等利益相關(guān)體傳遞信息；再次，證券分析師在研究報(bào)告中對(duì)上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表的分析、解讀過(guò)程中，基于自身的專業(yè)敏感和行業(yè)專長(zhǎng)，有可能發(fā)現(xiàn)上市公司的財(cái)務(wù)舞弊。美國(guó)世通公司，日本東芝公司財(cái)務(wù)舞弊案件的揭發(fā)，證券分析師都發(fā)揮著重要的

4、直接作用。最后，由于證券分析師屬于行業(yè)自律管理的中介機(jī)構(gòu)，其發(fā)布的研報(bào)相對(duì)而言具有一定獨(dú)立性，值得投資者等相關(guān)利益主體的參考。其在改善我國(guó)資本市場(chǎng)信息不對(duì)稱狀況的過(guò)程中發(fā)揮重要的促進(jìn)作用。信息以及信息傳遞不僅會(huì)引導(dǎo)證券價(jià)格的運(yùn)行，而且會(huì)影響資本市場(chǎng)資源配置作用的發(fā)揮。證券分析師和審計(jì)師作為兩種重要的獨(dú)立第三方信息中介，分別在資本市場(chǎng)中發(fā)揮著信息中介(信息解讀和信息加工)和信息鑒證的作用。審計(jì)師通過(guò)提供專業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)鑒證服務(wù)，為上市公