我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)：理論與實(shí)證研究.pdf

1、國(guó)內(nèi)關(guān)于企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)的研究成果較多，財(cái)政部專門制定了國(guó)有工商企業(yè)的績(jī)效評(píng)價(jià)方法和工作指南。銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)問題是國(guó)內(nèi)外金融領(lǐng)域的研究熱點(diǎn)，近年來形成了不少有見地的文獻(xiàn)，但研究成果并不多見。銀行是重要的金融企業(yè)，但在進(jìn)行績(jī)效評(píng)價(jià)時(shí)不能照搬企業(yè)的績(jī)效評(píng)價(jià)辦法；同時(shí)，由于我國(guó)商業(yè)銀行有不同于國(guó)外商業(yè)銀行的所有制屬性、市場(chǎng)地位和管理模式、以及職責(zé)和任務(wù)，決定了我國(guó)商業(yè)銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)方法也不能夠照搬國(guó)外的理論和方法。我國(guó)商業(yè)銀行在進(jìn)行績(jī)效評(píng)價(jià)時(shí)，要

2、體現(xiàn)有利于股東和投資者了解銀行的經(jīng)營(yíng)管理狀況，有利于銀行加強(qiáng)自身的經(jīng)營(yíng)管理，有利于確保債權(quán)人權(quán)益，有利于加強(qiáng)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管以穩(wěn)定國(guó)家的金融經(jīng)濟(jì)秩序，要有利于我國(guó)銀行業(yè)改革實(shí)踐的推進(jìn)。從這個(gè)意義上講，本文關(guān)于我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)問題的研究選題，具有時(shí)代緊迫性及重要的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)意義。 本文選擇我國(guó)商業(yè)銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)進(jìn)行研究，特別是開篇就提出公司治理與商業(yè)銀行績(jī)效的基本命題，而沒有遵循一般企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)時(shí)注重于建立一個(gè)指標(biāo)體系進(jìn)行

3、研究。我們認(rèn)為，在當(dāng)前我國(guó)商業(yè)銀行正處于改革的關(guān)鍵時(shí)期，從銀行的公司治理績(jī)效出發(fā)來分析商業(yè)銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)體系，以此引出我國(guó)商業(yè)銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)主要包括銀行公司治理績(jī)效、銀行并購(gòu)績(jī)效、外部監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)、銀行價(jià)值創(chuàng)造評(píng)價(jià)、國(guó)內(nèi)銀行間績(jī)效比較、國(guó)內(nèi)外銀行間績(jī)效比較，這一結(jié)構(gòu)符合和對(duì)應(yīng)我國(guó)商業(yè)銀行當(dāng)前改革形勢(shì)需要。 論文包括導(dǎo)論，共分為8章。 導(dǎo)論。介紹論文的選題背景和選題意義，研究主題的切入點(diǎn)，主要研究框架，研究方法和技術(shù)路線，

4、分析了本文的創(chuàng)新之處、不足和值得進(jìn)一步研究的問題。第一章，理論基礎(chǔ)。回顧了企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)理論的發(fā)展歷程，指出了當(dāng)前我國(guó)績(jī)效評(píng)價(jià)中存在的不足，提出了價(jià)值管理和價(jià)值創(chuàng)造理論、公司治理理論、銀行業(yè)危機(jī)理論、全面風(fēng)險(xiǎn)管理理論是商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的主要支持理論。在此基礎(chǔ)上，分析了商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的核心理論。這些理論是整個(gè)論文的大致理論框架和價(jià)值依托。 第二章，銀行公司治理績(jī)效評(píng)價(jià)的基本命題。本章對(duì)公司治理結(jié)構(gòu)與銀行績(jī)效的基本命題進(jìn)行了闡述和文

5、獻(xiàn)綜述，分析了銀行股份制改造的研究背景，建立了銀行治理結(jié)構(gòu)與績(jī)效關(guān)系的一般模式，重點(diǎn)從宏觀和微觀方面對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的股份制改造績(jī)效進(jìn)行了論證。 第三章，銀行并購(gòu)績(jī)效及其有效性分析。本章的研究主要是圍繞銀行并購(gòu)與商業(yè)銀行的效率關(guān)系進(jìn)行研究，對(duì)銀行并購(gòu)與績(jī)效影響的研究進(jìn)行了綜述，從我國(guó)金融業(yè)并購(gòu)背景對(duì)銀行業(yè)并購(gòu)的有效性進(jìn)行了分析，得出啟示。對(duì)銀行并購(gòu)績(jī)效的分析方法、有效性進(jìn)行了實(shí)證論述。提出了我國(guó)商業(yè)銀行并購(gòu)三步走策略。 第

6、四章，外部監(jiān)管與商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)體系。本章從銀行監(jiān)管效率和監(jiān)管目標(biāo)研究出發(fā)，對(duì)監(jiān)管聲譽(yù)的成本進(jìn)行了分析，建立了聲譽(yù)制度模型，得出以減少監(jiān)管的聲譽(yù)成本、救助成本是當(dāng)務(wù)之急的結(jié)論。在此基礎(chǔ)上，建立了對(duì)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)較為完整的體系。 第五章，基于EVA的商業(yè)銀行內(nèi)部績(jī)效評(píng)價(jià)。本章對(duì)經(jīng)濟(jì)增加值績(jī)效評(píng)價(jià)的理論進(jìn)行了較為深入的探討，通過對(duì)經(jīng)濟(jì)增加值與傳統(tǒng)績(jī)效評(píng)價(jià)指標(biāo)的比較，以及對(duì)國(guó)內(nèi)外研究的分析，提出了我國(guó)商業(yè)銀行內(nèi)部績(jī)效評(píng)價(jià)引入經(jīng)濟(jì)增加

7、值的意義，指出建立以EVA為核心的經(jīng)營(yíng)績(jī)效考評(píng)體系，有助于將商業(yè)銀行所有者和經(jīng)營(yíng)者的利益統(tǒng)一起來，促進(jìn)銀行價(jià)值最大化目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。并在此基礎(chǔ)上，設(shè)計(jì)了我國(guó)商業(yè)銀行內(nèi)部績(jī)效評(píng)價(jià)的指標(biāo)體系和評(píng)價(jià)模型。 第六章，我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的一個(gè)嘗試。本章是對(duì)商業(yè)銀行之間的績(jī)效比較的一般方法體系的研究。首先對(duì)西方商業(yè)銀行的績(jī)效比較評(píng)價(jià)體系進(jìn)行了比較和分析，指出了我國(guó)現(xiàn)有的對(duì)商業(yè)銀行的績(jī)效評(píng)價(jià)，主要是基于比較評(píng)價(jià)而設(shè)定的指標(biāo)體系。認(rèn)為在績(jī)效比較評(píng)

8、價(jià)過程中要做到指標(biāo)選擇容易取數(shù)，即要容易低成本取數(shù)，這樣比較評(píng)價(jià)體系才有實(shí)際意義。 第七章，我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的國(guó)際比較。提出我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效的國(guó)際比較可以從銀行的規(guī)模實(shí)力、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、安全性和發(fā)展能力四方面來設(shè)計(jì)，并相應(yīng)建立了績(jī)效評(píng)價(jià)的國(guó)際比較體系。得出了提升經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、安全性和發(fā)展能力是我國(guó)商業(yè)銀行增強(qiáng)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的主要途徑的結(jié)論。 創(chuàng)新是本文的價(jià)值所在。本文在已有的國(guó)內(nèi)外大量相關(guān)文獻(xiàn)及中國(guó)實(shí)際理論與數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，力圖在

9、以下幾個(gè)方面作出貢獻(xiàn)：一是從銀行公司治理、并購(gòu)、外部監(jiān)管、內(nèi)部考核、行際間及國(guó)內(nèi)國(guó)外績(jī)效比較的評(píng)價(jià)入手，來研究我國(guó)商業(yè)銀行的績(jī)效問題，在國(guó)內(nèi)有關(guān)的商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)研究中開辟了一個(gè)全新的視角，這與目前普遍只對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理的業(yè)績(jī)提出評(píng)價(jià)指標(biāo)體系的研究，進(jìn)行了范圍和內(nèi)涵的理論擴(kuò)展。二是從企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)的理論研究出發(fā)，提出了價(jià)值管理理論、公司治理理論、銀行危機(jī)理論、全面風(fēng)險(xiǎn)管理理論是構(gòu)成商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的主要支持理論，從結(jié)構(gòu)上提出了銀行價(jià)值創(chuàng)

10、造—銀行價(jià)值最大化目標(biāo)—維護(hù)銀行利益相關(guān)者權(quán)益這一較為完整的商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的理論遞進(jìn)關(guān)系。三是把銀行公司治理績(jī)效作為商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)的基本命題，并從多個(gè)方面對(duì)國(guó)有銀行股份制改造的微觀績(jī)效和宏觀績(jī)效進(jìn)行實(shí)證研究和案例分析，這與我國(guó)商業(yè)銀行目前的深度改革是吻合的，從而把我國(guó)商業(yè)銀行績(jī)效評(píng)價(jià)問題提到了戰(zhàn)略高度。四是從銀行危機(jī)理論、聲譽(yù)制度和救助成本角度分析，建立了聲譽(yù)制度模型，提出了在國(guó)有商業(yè)銀行股份制改造過程中完善風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管體系，對(duì)確保銀行