山東省農(nóng)村信用社中小企業(yè)信用評級體系研究——以紡織行業(yè)為例.pdf

1、自改革開放以來,中小企業(yè)蓬勃發(fā)展,已成為國民經(jīng)濟(jì)活動中最活躍的經(jīng)濟(jì)細(xì)胞和增長點(diǎn),對經(jīng)濟(jì)的持續(xù)、快速、穩(wěn)定發(fā)展舉足輕重,已經(jīng)成為推動國民經(jīng)濟(jì)和社會和諧發(fā)展不可缺少的重要力量。但是,隨著市場經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,中小企業(yè)越來越感覺到融資的困難,尤其是從國有銀行融資相當(dāng)困難,資金的匱乏極大制約了中小企業(yè)的生存發(fā)展。而完善信用評級體系成為解決中小企業(yè)業(yè)務(wù)融資困難的關(guān)鍵問題。作為中小金融機(jī)構(gòu)的農(nóng)村信用社可以為中小企業(yè)提供更多的金融服務(wù)。
　　 由于

2、農(nóng)村信用社對中小企業(yè)進(jìn)行內(nèi)部評級的時間較短,其信用評級體系還不完善。在評級方法上,評分指標(biāo)之間分值分配主觀性太強(qiáng),在評級過程中,也缺乏對企業(yè)未來償債能力的分析。因此,農(nóng)村信用社的評級體系有待于進(jìn)一步完善。
　　 本文首先梳理了國內(nèi)外關(guān)于中小企業(yè)信用評級的研究現(xiàn)狀,分析了當(dāng)前山東省農(nóng)村信用社中小企業(yè)信用評級存在的問題,并在此基礎(chǔ)上借鑒國內(nèi)外企業(yè)信用評級經(jīng)驗(yàn),密切結(jié)合中小企業(yè)的特點(diǎn),以科學(xué)性和針對性為指導(dǎo)原則,以紡織行業(yè)為例,設(shè)計(jì)出

3、適合中小紡織企業(yè)的信用評級指標(biāo)體系,評級指標(biāo)增加了現(xiàn)金流量分析,并剔除了部分相關(guān)性較大的指標(biāo)。在信用評級指標(biāo)確定后,采用層次分析法,確定各指標(biāo)權(quán)重,并設(shè)計(jì)出相應(yīng)的評分標(biāo)準(zhǔn)。本文選取了聊城地區(qū)的中小紡織企業(yè)——RS紡織有限公司作為案例企業(yè),以驗(yàn)證本文所選取的評級指標(biāo)和評級方法的實(shí)用性和可行性。并在信用評級結(jié)束后增加了企業(yè)評級的跟蹤復(fù)評和評級結(jié)果的返回式檢驗(yàn)。經(jīng)驗(yàn)證得出,本文所確定的中小紡織企業(yè)信用評級指標(biāo)和評級方法具有很強(qiáng)的實(shí)用性和可行性