長江證券自營業(yè)務(wù)的內(nèi)部風(fēng)險管理研究.pdf

1、隨著中國的證券市場規(guī)模的不斷擴大，證券公司的競爭日益激烈，證券公司面臨的風(fēng)險也越來越多樣化，其復(fù)雜程度也越來越高。一直以來，證券公司自營業(yè)務(wù)高風(fēng)險的特性伴隨著證券公司的左右，但自營業(yè)務(wù)的高收益使得證券公司愿意承擔(dān)更多的風(fēng)險。外部的風(fēng)險管控一定程度上難以把控，而內(nèi)部的風(fēng)險管控卻相對容易，內(nèi)部管理的效果在一定程度上可以降低自營業(yè)務(wù)的風(fēng)險。長江證券的自營業(yè)務(wù)的規(guī)模占比越來越高，達到了百億規(guī)模，自營業(yè)務(wù)對長江證券的整個業(yè)務(wù)的影響越來越顯著，一旦

2、風(fēng)險出現(xiàn)對長江證券的損失也會越來越大。因此，解決長江證券在自營業(yè)務(wù)風(fēng)險管理存在的問題，能夠有針對性的對存在的內(nèi)部風(fēng)險進行識別，并有針對性的制定一些防范的策略就顯得特別有意義。
　　因此，本文采用定性訪談的方法，以長江證券的從事自營業(yè)務(wù)的管理者為研究對象，得到當(dāng)前長江證券風(fēng)險管理存在的問題;并借助定量的層次分析的方法，以長江證券的中高層管理者為研究對象，得到長江證券自營業(yè)務(wù)風(fēng)險的指標(biāo)體系的權(quán)重大小，確定眾多風(fēng)險指標(biāo)中的關(guān)鍵指標(biāo)。

3、r>　　通過本文的研究得到了長江證券的風(fēng)險管理存在的問題，眾多的內(nèi)部管理風(fēng)險指標(biāo)中最重要的是決策風(fēng)險，然后依次為操作風(fēng)險、內(nèi)部控制風(fēng)險、經(jīng)營管理風(fēng)險、交易方式風(fēng)險，并得到每個風(fēng)險指標(biāo)下的指標(biāo)的權(quán)重，確定了關(guān)鍵的風(fēng)險因素。并依此提出了長江證券自營業(yè)務(wù)內(nèi)部風(fēng)險管理的管控需要具體的策略執(zhí)行和實施需要具體的保障措施。為解決長江證券自營業(yè)務(wù)內(nèi)部風(fēng)險管理存在的問題提供了思路，并有針對性的影響明顯的風(fēng)險指標(biāo)進行策略的制定提供了依據(jù)，也為同行業(yè)在自營業(yè)