“觀察者模式框架”研究及其在量化投資中的應(yīng)用.pdf

1、量化投資的指導(dǎo)原則——現(xiàn)代金融理論大多數(shù)是建立在關(guān)于金融市場隨機(jī)不確定性的假設(shè)之上的。然而，金融市場是一個動態(tài)的、非線性的復(fù)雜適應(yīng)系統(tǒng)，模糊不確定性才是對其更加符合的描述，這種模糊性同時也阻礙了人們對于金融市場運(yùn)行的更多細(xì)節(jié)的認(rèn)識。為了量化這種模糊性，本文基于量子力學(xué)中的相關(guān)理論和方法，提出了“觀察者模式框架”及其相關(guān)在量化投資中的應(yīng)用模型。從框架基本概念、函數(shù)方程構(gòu)造、參數(shù)擬合估計、量化環(huán)境搭建、數(shù)值算例分析到實(shí)際在量化投資中的應(yīng)用展

2、開了一系列工作。主要如下:1.引入量子力學(xué)中的主要思想，通過定義觀察者方程、觀察信息源、觀察窗口期、觀察函數(shù)和量子phi提出了觀察者模式框架的理論主干，給出了框架模型的分析邏輯、函數(shù)方程數(shù)學(xué)形式和參數(shù)估計方法，搭建了基于Matlab、Java和MySQL的框架分析量化環(huán)境。2.通過分別將觀察者模式框架應(yīng)用于量化投資中的資產(chǎn)配置和擇時交易情形，提出了觀察者模式投資組合模型和觀察者模式擇時交易模型。3.基于中國A股市場數(shù)據(jù)，對所提出的觀察者