現(xiàn)金流量表分析案例

1、11現(xiàn)金流量表分析（水平分析）現(xiàn)金流量表分析（水平分析）單位：百萬(wàn)元項(xiàng)目20092008增(減）%一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流：銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金1649.26914.4980.35%收到的稅費(fèi)返還5.581.35313.33%收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金1405.70882.459.30%經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)3060.541798.2470.20%購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金840.711115.1024.61%支付給職工以及為

2、職工支付的現(xiàn)金40.9241.972.50%支付的各項(xiàng)稅費(fèi)104.4768.7352.00%支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金1580.67683.39131.30%經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì)2566.771909.1934.44%經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~493.77110.95545.04%二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流：收回投資收到的現(xiàn)金65.960.00%取得投資收益所收到的現(xiàn)金0.0922.399.60%處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回

3、的現(xiàn)金凈額0.472297.86%處置子公司及其他營(yíng)業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈額0.420.00%收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金4018122.22%投資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)40.56128.6868.48%購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金1.733.4549.86%投資支付的現(xiàn)金63.890.00%支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金117.8118554.50%投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流出小計(jì)119.5485.3440.07%投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流

4、量?jī)纛~78.9843.34282.23%三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流：吸收投資收到的現(xiàn)金201.51233.33%取得借款收到的現(xiàn)金585259.12125.76%收到其他與籌資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金60.00%籌資活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì)605266.62126.91%償還債務(wù)支付的現(xiàn)金824.15238246.28%3因還應(yīng)結(jié)合資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表進(jìn)行分析。在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入中，銷售商品提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金上漲了80.35%，從前面的資產(chǎn)負(fù)債表和利潤(rùn)表的分

5、析中，我們可知：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為13.52%，應(yīng)收票據(jù)下降了39.58%，應(yīng)收賬款金額為88.54百萬(wàn)元上升了7.83%，存貨只上升了5.54%，預(yù)收賬款金額為1563.63百萬(wàn)元上升了36.86%。在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流出中，購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金下降了24.61%，從前面資產(chǎn)負(fù)債表的分析中知道，貨幣資金減少了20.57%，應(yīng)付票據(jù)下跌了27.89%應(yīng)付賬款上升了5.59%，而預(yù)付賬款上升了96.81%其金額為410.08百萬(wàn)元，

6、應(yīng)付賬款為155.93百萬(wàn)元?？梢娰?gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金下降是經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~上升的原因；但是從經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的流入與流出的結(jié)構(gòu)中，其中收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金1405.70百萬(wàn)元，支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金1580.67百萬(wàn)元，銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金1649.26百萬(wàn)元，購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金840.71百萬(wàn)元；收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金與銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金的金額也幾乎持平；支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有

7、關(guān)的現(xiàn)金與購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金也不相上下；支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金和收到其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金這兩個(gè)項(xiàng)目理論上不應(yīng)該太大的，而現(xiàn)在很大。在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造現(xiàn)金充足的情況下，結(jié)合經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的實(shí)際情況及現(xiàn)金流量表，應(yīng)關(guān)注公司的經(jīng)營(yíng)收入狀況。投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~下降了282.23%，其下降幅度是相當(dāng)大的，其投資活動(dòng)現(xiàn)金流入下降了68.48%，由于支付其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金增加554.50%，且購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期投

8、資支付的現(xiàn)金49.86%，而投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流出增長(zhǎng)了40.07%而投資性房地產(chǎn)、固定資產(chǎn)凈額、無(wú)形資產(chǎn)分別下降了1%、3.11%、5%，收到其他與投資活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金增長(zhǎng)了122.22%?？梢姽举?gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金方面投資不是太足夠，但從公司的附注可以知道，公司除了經(jīng)營(yíng)電子方面，還涉及到房地產(chǎn)經(jīng)營(yíng)；這說明要關(guān)注公司的投資方面，應(yīng)加強(qiáng)調(diào)整公司的結(jié)構(gòu)?；I資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~較上年下降了1789.09%，且金