公共部門投資管理研究案例分析之(院長(zhǎng))new

1、公共部門投資管理研究案例分析之公共部門投資管理研究案例分析之——我國(guó)汽車消費(fèi)信貸我國(guó)汽車消費(fèi)信貸汽車消費(fèi)信貨是銀行對(duì)消費(fèi)者個(gè)人或家庭為購(gòu)買汽車而發(fā)放的一種貸款。本案例簡(jiǎn)要介紹了目前我國(guó)汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展現(xiàn)狀和汽車消費(fèi)需求的走勢(shì)，并分析了兩者之間的相互影響關(guān)系，客觀地剖析了目前我國(guó)汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)存在的問(wèn)題，最后，對(duì)健全我國(guó)汽車信貸、推動(dòng)汽車消費(fèi)需求增長(zhǎng)提出建議。本案例通過(guò)剖析我國(guó)汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展過(guò)程，使讀者增進(jìn)對(duì)消費(fèi)需求與金融發(fā)展關(guān)系

2、的理解。案例內(nèi)容案例內(nèi)容（一）我國(guó)汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展歷程在西方消費(fèi)者已習(xí)慣于通過(guò)舉債消費(fèi)來(lái)建立和積累起自己的信用記錄的今天，對(duì)我國(guó)大多數(shù)消費(fèi)者來(lái)說(shuō)，“量入為出”的傳統(tǒng)消費(fèi)觀念仍然要深蒂固，信貸消費(fèi)即“用明天的錢來(lái)買今天的消費(fèi)”還剛剛起步，并且主要集中在汽車等耐用消費(fèi)品以及住房、教育等長(zhǎng)期投資領(lǐng)域。近年來(lái)，隨著汽車價(jià)格的下降，國(guó)家不斷出臺(tái)鼓勵(lì)小轎車進(jìn)入家庭的利好政策，使得私人購(gòu)車日益成為轎車總需求的主要部分。汽車消費(fèi)信貸也就應(yīng)運(yùn)而生并不斷

3、發(fā)展，成為汽車消費(fèi)需求增長(zhǎng)的“催化劑”。汽車消費(fèi)信貸與汽車金融服務(wù)業(yè)密切相關(guān)。西方發(fā)達(dá)國(guó)家的汽車金融服務(wù)業(yè)已經(jīng)壯大和十分成熟，通過(guò)信貸買車已成為汽車銷售的主要方式，而在我國(guó)，汽車金融業(yè)還處于初創(chuàng)階段。自1995年上海汽車集團(tuán)首次與國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)聯(lián)合推出汽車貸款消費(fèi)以來(lái)，我國(guó)近10年來(lái)汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展可以劃分為四個(gè)階段：第一階段是2000年及以前，為汽車消費(fèi)信貸的初始階段。中國(guó)人民銀行于1998年9月發(fā)布了《汽車消費(fèi)貸款管理辦法》，199

4、9年4月又出臺(tái)了《關(guān)于開(kāi)展個(gè)人消費(fèi)信貸的指導(dǎo)意見(jiàn)》。第二階段是2001年—2003年半年，為汽車消費(fèi)信貸的快速發(fā)展階段。在這一階段，作為保險(xiǎn)公司車貸險(xiǎn)業(yè)務(wù)一部分的汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)也迅速開(kāi)展。截至2003年底，我國(guó)個(gè)人汽車信貸總額超過(guò)了1800億元，在新增的私家車中，有近13都是貸款購(gòu)車，其中，四大國(guó)有獨(dú)資商業(yè)銀行所占的市場(chǎng)份額超過(guò)了8成。第三階段是2003年下半年到2004年8月，為汽車消費(fèi)信貸的迅速下降階段。由表3—6所列的汽車銷售收

5、入數(shù)據(jù)體現(xiàn)了2000—2003年我國(guó)汽車市場(chǎng)上整車（不包括改裝車）的銷售收入，從中可以看出我國(guó)的汽車消費(fèi)需求增長(zhǎng)迅速。表3—62000—2003年我國(guó)汽車（整車）銷售收入年我國(guó)汽車（整車）銷售收入單位：億元單位：億元年份2000200120022003汽車（整車）銷售收入201451245770340680514159資料來(lái)源：北京師范大學(xué)經(jīng)濟(jì)與資源管理研究所：《中國(guó)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力報(bào)告》《工作用稿》，2005（三）汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展促進(jìn)了汽

6、車消費(fèi)需求的增長(zhǎng)對(duì)于中國(guó)的廣大消費(fèi)者來(lái)說(shuō)，汽車仍然屬于奢侈品，在中國(guó)，汽車消費(fèi)的增長(zhǎng)離不開(kāi)汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展。據(jù)中國(guó)人民銀行統(tǒng)計(jì)，截至2003年底，我國(guó)通過(guò)信貸消費(fèi)的汽車占全部汽車消費(fèi)的比例達(dá)到20%以上，在上海、深圳等大城市的這一比例更是高達(dá)50%~60%，而近來(lái)新增的私家車中，有近13都貸款購(gòu)車。但是，汽車消費(fèi)信貸的暫時(shí)回落也同樣會(huì)影響汽車消費(fèi)的增長(zhǎng)。2004年，受宏觀調(diào)控和銀行信貸緊縮政策的影響，商業(yè)銀行凍結(jié)車貸，使得汽車信貸業(yè)務(wù)

7、萎縮，難以拉動(dòng)車市的增長(zhǎng)，于是，當(dāng)年的汽車消費(fèi)市場(chǎng)便隨著汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)一起出現(xiàn)回落，汽車對(duì)整體消費(fèi)的貢獻(xiàn)率下降。2004年1—7月，我國(guó)汽車（整車）市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品銷售收入3070。11億元，同比增長(zhǎng)21。48%，但增幅比上半年回落了3。56個(gè)百分點(diǎn)。從前面的數(shù)據(jù)分析也可能看出，我國(guó)汽車消費(fèi)的增長(zhǎng)或者回落和車消費(fèi)信貸的增減幾乎同步，兩者之間既互相促進(jìn)，也互相制約。案例簡(jiǎn)評(píng)案例簡(jiǎn)評(píng)（一）我國(guó)汽車消費(fèi)信貸的發(fā)展?jié)摿εc制約因素美國(guó)通用汽車公司對(duì)

8、中國(guó)汽車市場(chǎng)作出的預(yù)測(cè)認(rèn)為，中國(guó)近幾年的轎車需求將保持20%~25%的年增長(zhǎng)率，其中，私人購(gòu)車將保持年均33%的增長(zhǎng)水平；2003年，中國(guó)有購(gòu)車能力的家庭已達(dá)900萬(wàn)戶，預(yù)計(jì)到2010年，中國(guó)將占全球份額的6%；2025年，中國(guó)汽車市場(chǎng)的規(guī)模將達(dá)到目前美國(guó)的規(guī)模。但是，我國(guó)汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)的發(fā)展由于受到內(nèi)、外部各種因素的沖擊，還存在諸多問(wèn)題。最在的問(wèn)題是個(gè)人信用體系的缺陷。目前，我國(guó)用于進(jìn)行資信調(diào)查的個(gè)人信用體系還沒(méi)有建立起來(lái)，對(duì)申請(qǐng)貸