巴塞爾協(xié)議Ⅲ下我國(guó)商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)研究.pdf

1、　　金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心,在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著越來(lái)越重要的作用,而占據(jù)金融主體地位的商業(yè)銀行更是政府調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)的重要渠道。隨著經(jīng)濟(jì)和金融全球化進(jìn)程的不斷深入,我國(guó)商業(yè)銀行在國(guó)際舞臺(tái)上既面臨著機(jī)遇又面臨著挑戰(zhàn),尤其是《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》的出臺(tái)更是給國(guó)際商業(yè)銀行帶來(lái)了一場(chǎng)革命,使得國(guó)際商業(yè)銀行不得不面臨更大的困難。從我國(guó)商業(yè)銀行的角度分析,由于我國(guó)監(jiān)管部門對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行監(jiān)管的要求要高于其他國(guó)家,所以短期內(nèi)我國(guó)商業(yè)銀行相比于其他國(guó)家商業(yè)銀行有明顯的優(yōu)

2、勢(shì),我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)該抓住這次機(jī)遇增強(qiáng)其在國(guó)際上的影響力,不過從長(zhǎng)期來(lái)看,我國(guó)商業(yè)銀行也將面臨著許多困難,如經(jīng)營(yíng)模式改革、信用風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)防等,我國(guó)商業(yè)銀行只有處理好這些問題,才能戰(zhàn)勝對(duì)手。
　　本文以我國(guó)的16家上市商業(yè)銀行為研究對(duì)象,其中重點(diǎn)研究的是上市商業(yè)銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)。本文首先總結(jié)了國(guó)內(nèi)外關(guān)于信用風(fēng)險(xiǎn)度量的各種研究,重點(diǎn)是各種度量模型的發(fā)展進(jìn)程,緊接著分析了《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》的影響,其中包括對(duì)國(guó)際商業(yè)銀行和我國(guó)

3、商業(yè)銀行兩個(gè)方面。論文的第三部分分析了我國(guó)商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)狀況,同時(shí)介紹了幾種重要的研究信用風(fēng)險(xiǎn)的模型,并且分析了各自的優(yōu)缺點(diǎn),尤其是KMV模型。在文章的第四部分作者對(duì)KMV模型進(jìn)行了修正,修正的重點(diǎn)是違約距離計(jì)算中長(zhǎng)期貸款的系數(shù) m,通過對(duì)不同m 值的檢驗(yàn),作者得出最佳的m值為0.3,在此基礎(chǔ)之上論文測(cè)算了我國(guó)上市商業(yè)銀行的違約距離,并且通過分析發(fā)現(xiàn)我國(guó)上市商業(yè)銀行的違約的可能性非常高。論文的最后一部分是政策建議部分,作者根據(jù)論文的分