上市公司實(shí)際控制人的界定及其責(zé)任.pdf

1、我國(guó)2005年修訂頒布的《公司法》和《證券法》第一次以國(guó)家法律的形式對(duì)實(shí)際控制人進(jìn)行了理論界定和責(zé)任規(guī)制?，F(xiàn)行立法對(duì)于實(shí)際控制人概念的規(guī)定是原則而模糊的，需要明確實(shí)際控制人的界定和判斷標(biāo)準(zhǔn)，以便進(jìn)一步規(guī)制實(shí)際控制人的義務(wù)和責(zé)任。盡管實(shí)際控制人控制的主體可能是有限責(zé)任公司、股份有限公司及其他經(jīng)濟(jì)主體，但上市公司的特殊性決定了其更容易被實(shí)際控制人操控來(lái)作為謀取經(jīng)濟(jì)利益、實(shí)現(xiàn)特定目的的外殼，因此本文旨在重點(diǎn)探討上市公司實(shí)際控制人現(xiàn)象及其責(zé)任。

2、 本論文共分五章。 第一章開(kāi)宗明義，探討公司實(shí)際控制人的界定。首先明確控制的定義，然后分析公司控制權(quán)和現(xiàn)代公司治理的關(guān)系，在此基礎(chǔ)上提出實(shí)際控制人的概念和界定標(biāo)準(zhǔn)。本章的重點(diǎn)在于提出直接股權(quán)控制和實(shí)際控制的分類，以及判斷實(shí)際控制人的主觀標(biāo)準(zhǔn)和客觀標(biāo)準(zhǔn)。 第二章分析對(duì)上市公司實(shí)際控制人進(jìn)行法律規(guī)制的意義。首先從一般的理論和實(shí)踐的角度對(duì)上市公司實(shí)際控制人現(xiàn)象進(jìn)行利弊分析，然后結(jié)合我國(guó)資本市場(chǎng)實(shí)際，分析對(duì)上市公司實(shí)際控

3、制人進(jìn)行規(guī)制的現(xiàn)實(shí)意義。 第三章探討上市公司實(shí)際控制人承擔(dān)責(zé)任的理論基礎(chǔ)，主要是揭開(kāi)公司面紗原則、深石原則以及實(shí)際控制人信義義務(wù)原理，在否定從屬公司法人人格的同時(shí)，需要注意與有限責(zé)任基石原則的平衡。 第四章是全文的重點(diǎn)，分析上市公司實(shí)際控制人的具體責(zé)任和歸責(zé)原則。我國(guó)立法關(guān)于實(shí)際控制人的具體責(zé)任主要是違反信息披露義務(wù)的責(zé)任以及其他法律責(zé)任，歸責(zé)原則主要是過(guò)錯(cuò)責(zé)任原則。筆者對(duì)現(xiàn)有立法提出了自己的思考，認(rèn)為應(yīng)該完善具體責(zé)任制